Торговые правила: Сравнение

Понимание торговых правил Prop Firm

Каждая проприетарная торговая фирма применяет строгий набор торговых правил, предназначенных для управления рисками и защиты капитала. Пытаетесь ли вы пройти challenge или уже торгуете на финансируемом счете, понимание этих правил является самым важным фактором вашего успеха. Нарушение даже одного строгого правила может привести к немедленному закрытию счета, потере платы за challenge или ожидающих выплат. Двумя наиболее важными правилами практически для каждой prop firm являются лимит дневной просадки и лимит максимальной просадки.

Лимит дневной просадки ограничивает ваши максимальные убытки за любой данный торговый день, обычно от 3% до 5% от вашего начального дневного капитала. Если ваш счет упадет на эту сумму в течение одной сессии, все позиции будут автоматически ликвидированы, и вы можете быть заблокированы для торговли до следующего дня. Максимальная (или общая) просадка — это общий порог убытков для всего вашего счета, обычно устанавливаемый в пределах от 6% до 12%. Превышение этого лимита в любой момент приводит к провалу вашего challenge или немедленному закрытию вашего финансируемого счета.

Статическая vs. Плавающая просадка

Одной из самых неправильно понимаемых концепций в prop trading является разница между статической и плавающей просадкой. Статическая просадка рассчитывается от вашего начального баланса и никогда не меняется. Если ваш начальный баланс составляет 100 000 долларов США с максимальной просадкой 10%, порог провала остается фиксированным на уровне 90 000 долларов США, независимо от того, насколько высоким станет ваш счет. Плавающая просадка, однако, движется вверх с вашим самым высоким зарегистрированным капиталом. Если ваш капитал достигнет пика в 108 000 долларов США, плавающий стоп поднимется до 98 000 долларов США, фиксируя нереализованную прибыль в качестве новых границ риска. Это делает плавающие просадки значительно более ограничительными и требует дисциплинированного подхода к фиксации прибыли.

Многие опытные трейдеры специально ищут фирмы, которые предлагают статические просадки на финансируемых счетах, даже если на этапе challenge используются плавающие просадки. Некоторые фирмы рекламируют модель «плавающая до цели по прибыли», где просадка плавает во время challenge, но становится статической после того, как вы получите финансирование. Понимание этих нюансов перед покупкой challenge может сэкономить вам деньги и избавить от разочарований.

Ограничения по стратегии: что вы можете и не можете делать

Помимо правил просадки, prop firm налагают различные ограничения на стратегии, которые могут существенно повлиять на ваш подход к trading. Общие ограничения включают:

• Ограничения news trading — некоторые фирмы запрещают открытие или закрытие позиций в течение 2–5 минут после публикации важных экономических данных, таких как NFP, FOMC или данные CPI.
• Expert Advisors (EA) и боты — многие фирмы разрешают автоматизированную торговлю, но требуют, чтобы стратегия была оригинальной и не распространялась на несколько счетов или трейдеров.
• Copy trading — большинство фирм запрещают копирование сделок между prop счетами, хотя некоторые разрешают копирование с вашего личного брокерского счета.
• Хеджирование — открытие противоположных позиций по одному и тому же инструменту разрешено одними компаниями и запрещено другими.
• Скальпинг — в то время как большинство компаний разрешают скальпинг, некоторые требуют минимальную продолжительность сделки (часто 1-2 минуты), чтобы предотвратить тиковый скальпинг или арбитраж задержек.
• Удержание позиций на выходные и в течение ночи — некоторые компании требуют, чтобы все позиции были закрыты до закрытия рынка в пятницу или до конца каждого торгового дня.

Всегда проверяйте ограничения по стратегиям в условиях обслуживания компании перед покупкой челленджа. Сравнительная таблица на этой странице предоставляет четкое сопоставление того, какие стратегии разрешены каждой компанией, помогая вам быстро определить компании, которые соответствуют вашему стилю trading. Если вы используете автоматизированные стратегии или торгуете во время новостных событий, фильтрация по этим конкретным правилам может избавить вас от неожиданного закрытия счета.

Целевые показатели прибыли и минимальное количество торговых дней

Большинство оценок челленджей требуют, чтобы вы достигли целевого показателя прибыли — обычно 8% на Фазе 1 и 5% на Фазе 2 — в течение установленного количества торговых дней. Минимальные требования к активным торговым дням (обычно 3-10 дней) гарантируют, что трейдеры демонстрируют последовательность, а не полагаются на одну удачную сделку. Некоторые новые компании отменили требования к минимальному количеству дней, предлагая "мгновенное финансирование" или программы быстрой оценки. Хотя эти программы и привлекательны, они часто сопряжены с более жесткими лимитами на drawdown или более высокими комиссиями, чтобы компенсировать сокращенный период оценки.

Понимание взаимосвязи между целевыми показателями прибыли, лимитами на drawdown и временными ограничениями необходимо для разработки жизнеспособного торгового плана. Компания с щедрым максимальным drawdown в 12%, но целевым показателем прибыли в 10% всего за 5 торговых дней создает совершенно иной профиль риска, чем компания, предлагающая 10% максимальный drawdown с целевым показателем в 8% в течение 30 дней. Используйте наши инструменты сравнения, чтобы оценивать эти параметры вместе, а не изолированно.